我國電動(dòng)兩輪車迎來“以舊換新”時(shí)代 白熱化競爭下企業(yè)紛紛布局海外市場

1、我國政策推動(dòng)電動(dòng)兩輪車以舊換新，地方政府亦進(jìn)一步推動(dòng)兩輪車更新

2024年3月13日，國務(wù)院發(fā)布關(guān)于印發(fā)《推動(dòng)大規(guī)模設(shè)備更新和消費(fèi)品以舊換新行動(dòng)方案》的通知，報(bào)告指出要推動(dòng)各類生產(chǎn)設(shè)備、服務(wù)設(shè)備更新和技術(shù)改造，鼓勵(lì)汽車、家電等消費(fèi)品以舊換新，形成更新?lián)Q代規(guī)模效應(yīng)，加快淘汰落后產(chǎn)品設(shè)備，提升安全可靠水平，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)高端化、智能化、綠色化發(fā)展，新一輪以舊換新正式啟動(dòng)。

4月12日，商務(wù)部等14部門聯(lián)合發(fā)布《推動(dòng)消費(fèi)品以舊換新行動(dòng)方案》，報(bào)告提出要加大財(cái)政政策支持力度，堅(jiān)持中央財(cái)政和地方政府聯(lián)動(dòng)，逐步建立以舊換新有效機(jī)制，推動(dòng)產(chǎn)業(yè)消費(fèi)從疫后恢復(fù)轉(zhuǎn)向持續(xù)擴(kuò)大。同時(shí)提出，參照汽車、家電以舊換新相關(guān)做法，有關(guān)部門研究推動(dòng)電動(dòng)自行車以舊換新工作，有效防控老舊電動(dòng)自行車安全風(fēng)險(xiǎn)。該《行動(dòng)方案》從政策公告層面，將電動(dòng)自行車納入以舊換新范圍。

4月30日，工業(yè)和信息化部、國家市場監(jiān)督管理總局、國家消防救援局聯(lián)合印發(fā)了《電動(dòng)自行車行業(yè)規(guī)范條件》，從企業(yè)布局、工藝裝備、產(chǎn)品質(zhì)量與管理等七個(gè)方面提出要求。其中，工藝裝備部分明確企業(yè)需配備與整車產(chǎn)能相匹配的自動(dòng)化生產(chǎn)線、生產(chǎn)與檢測設(shè)備、檢測能力等，確保規(guī)范化生產(chǎn)。

此外，地方政府響應(yīng)速度快于預(yù)期，截至4月底，廣東、湖南已印發(fā)相關(guān)文件指導(dǎo)文件；江蘇鹽城、天津等地區(qū)已出臺以舊換新補(bǔ)貼優(yōu)惠政策，后續(xù)預(yù)計(jì)其他省份將陸續(xù)跟進(jìn)。

3月22日，鹽城市人民政府辦公室發(fā)布“關(guān)于印發(fā)促進(jìn)電動(dòng)摩托車上牌考證和“非標(biāo)”電動(dòng)二輪車淘汰政策措施”的通知，提出對2024年4月1日起，個(gè)人淘汰“非標(biāo)”電動(dòng)二輪車的，給予200元消費(fèi)券（4張50元消費(fèi)券），促進(jìn)“非標(biāo)”電動(dòng)車淘汰。

3月26日，天津市自行車電動(dòng)車行業(yè)協(xié)會(huì)舉辦“天津市‘新國標(biāo)’電動(dòng)自行車換購宣傳周”活動(dòng)，愛瑪科技作為頭部車企，強(qiáng)勢推出不限品牌、不限車型換購指定車型最高享受1000元現(xiàn)金抵扣的相關(guān)超值優(yōu)惠政策，以實(shí)際行動(dòng)助力天津市交通安全建設(shè)。

4月2日，浙江省政府發(fā)布關(guān)于發(fā)布《浙江省推動(dòng)大規(guī)模設(shè)備更新和消費(fèi)品以舊換新若干舉措》的通知，要求統(tǒng)籌擴(kuò)大內(nèi)需和深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，實(shí)施設(shè)備更新、消費(fèi)品以舊換新、回收循環(huán)利用、標(biāo)準(zhǔn)提升四大行動(dòng)，推動(dòng)電動(dòng)自行車淘汰更新，開展電動(dòng)自行車以舊換新，實(shí)施非標(biāo)電動(dòng)自行車清理整治，到2027年全面淘汰備案非標(biāo)電動(dòng)自行車。

4月6日，廣東省政府發(fā)布關(guān)于印發(fā)《廣東省以標(biāo)準(zhǔn)提升牽引設(shè)備更新和消費(fèi)品以舊換新行動(dòng)方案》的通知，支持涉及家電、家居、汽車、電動(dòng)自行車及電池等產(chǎn)品更新?lián)Q代和以舊換新等領(lǐng)域的地方標(biāo)準(zhǔn)、團(tuán)體標(biāo)準(zhǔn)、企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)制修訂項(xiàng)目。

4月8日，重慶市發(fā)改委發(fā)布《重慶市推動(dòng)大規(guī)模設(shè)備更新和消費(fèi)品以舊換新實(shí)施方案（征求意見稿）》，提出對報(bào)廢更換更高排放標(biāo)準(zhǔn)燃油小客車和新能源汽車實(shí)行分類分檔補(bǔ)貼，支持新能源乘用車、電動(dòng)摩托車（自行車）置換更新。支持汽車摩托車制造企業(yè)、經(jīng)銷企業(yè)促銷穩(wěn)產(chǎn)，開展汽車惠民換新消費(fèi)季、新能源汽車下鄉(xiāng)等活動(dòng)。開展電動(dòng)摩托車（自行車）安全隱患排查，優(yōu)化實(shí)施電動(dòng)摩托車（自行車）“超標(biāo)”禁行措施。

4月8日，重慶市發(fā)改委發(fā)布《重慶市推動(dòng)大規(guī)模設(shè)備更新和消費(fèi)品以舊換新實(shí)施方案（征求意見稿）》，提出對報(bào)廢更換更高排放標(biāo)準(zhǔn)燃油小客車和新能源汽車實(shí)行分類分檔補(bǔ)貼，支持新能源乘用車、電動(dòng)摩托車（自行車）置換更新。支持汽車摩托車制造企業(yè)、經(jīng)銷企業(yè)促銷穩(wěn)產(chǎn)，開展汽車惠民換新消費(fèi)季、新能源汽車下鄉(xiāng)等活動(dòng)。開展電動(dòng)摩托車（自行車）安全隱患排查，優(yōu)化實(shí)施電動(dòng)摩托車（自行車）“超標(biāo)”禁行措施。

政策方向上看，《推動(dòng)消費(fèi)品以舊換新行動(dòng)方案》指出“參照汽車、家電以舊換新相關(guān)做法，有關(guān)部門研究推動(dòng)電動(dòng)自行車以舊換新工作”，預(yù)計(jì)兩輪車以舊換新相關(guān)補(bǔ)貼形式和補(bǔ)貼力度方面與家電相似。

2.我國電動(dòng)兩輪車市場全球領(lǐng)先，行業(yè)格局呈現(xiàn)兩超多強(qiáng)

依托于國內(nèi)發(fā)達(dá)的電池供應(yīng)鏈，我國是全球電動(dòng)兩輪車最主要的區(qū)域市場，據(jù)統(tǒng)計(jì)2023年我國電動(dòng)兩輪車銷量約為5643萬臺，在全球占比達(dá)到75%左右，基本上是一騎絕塵的水平。

資料來源：EVTank，中自協(xié)，觀研天下數(shù)據(jù)中心整理

資料來源：觀研天下數(shù)據(jù)中心整理

目前，我國電動(dòng)兩輪車行業(yè)頭部企業(yè)具備品牌及渠道優(yōu)勢，兩超多強(qiáng)格局已經(jīng)形成，未來在新國標(biāo)下市場份額有望進(jìn)一步向頭部集中，雅迪和愛瑪?shù)腃R2在2023年已經(jīng)來到50%以上。

資料來源：觀研天下數(shù)據(jù)中心整理

行業(yè)集中度持續(xù)提升的原因大致如下：

（1）國內(nèi)新國標(biāo)嚴(yán)監(jiān)管加速供給出清。數(shù)據(jù)顯示，2023年我國電動(dòng)兩輪車新注冊相關(guān)企業(yè)數(shù)量為36家，同比減少66.4%。

（2）龍頭企業(yè)價(jià)格帶下探，依靠渠道及品牌力形成降維打擊。2023年龍頭公司持續(xù)在腰部價(jià)格帶推出性價(jià)高的產(chǎn)品擠壓雜牌市場份額。2023H1雅迪加大新車型的推新力度，銷量同比增長33.8%，整體單車ASP下降-6.8%，呈現(xiàn)量增價(jià)降表現(xiàn)，推斷有效搶奪雜牌車市場所致。

（3）龍頭規(guī)模化生產(chǎn)效應(yīng)彰顯，全方位擠壓小廠盈利空間。從電動(dòng)兩輪車生產(chǎn)工藝鏈看，大廠主要通過上游原材料規(guī)?；袠?biāo)采購、生產(chǎn)全流程自動(dòng)化兩項(xiàng)措施有效降低產(chǎn)品全流程生產(chǎn)成本。另一方面，新國標(biāo)后產(chǎn)品強(qiáng)制要求國家3C認(rèn)證，目的為保護(hù)生產(chǎn)制造商知識產(chǎn)權(quán)，大廠借此有意精簡SKU數(shù)量，加大自主車型研發(fā)；小廠依附大廠共模生產(chǎn)機(jī)率大大降低，高昂的開模成本將進(jìn)一步攤薄小廠盈利空間。

從市場經(jīng)營來看，目前電動(dòng)兩輪車市場競爭主要集中于低端或老款車型，中高端市場銷售并未出現(xiàn)明顯疲軟，背后原因或?yàn)樾袠I(yè)消費(fèi)用戶的價(jià)格偏好走向多元，價(jià)格接受程度高的外賣騎手、追求時(shí)尚個(gè)性化用戶等群體消費(fèi)需求新起。

資料來源：觀研天下數(shù)據(jù)中心整理

根據(jù)觀研報(bào)告網(wǎng)發(fā)布的《中國電動(dòng)兩輪車行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀分析與投資前景研究報(bào)告（2024-2031年）》顯示，2023年電動(dòng)兩輪車行業(yè)電池產(chǎn)品結(jié)構(gòu)仍在變化，鋰電產(chǎn)品占比預(yù)計(jì)同比繼續(xù)降低。鋰電池原材料碳酸鋰價(jià)格回落至低位，成本優(yōu)勢明顯，但滲透率不升反降底層原因或?yàn)殇囯姲踩阅懿蛔悖轰囯婋娊庖航橘|(zhì)屬于可燃性物，外界因素易導(dǎo)致鋰電隔膜破裂引發(fā)短路。相比之下，鈉電池能夠較好解決鋰電池產(chǎn)品存在的安全問題，其具有較好的低溫性能，同時(shí)鈉能源豐富程度大幅高于鋰，長期看降本潛力較大。與傳統(tǒng)的鉛酸電池相比，鈉電池能量密度等性能明顯優(yōu)于鉛酸，能有效實(shí)現(xiàn)新國標(biāo)要求下的車身減重。2023年，雅迪、臺鈴等企業(yè)加大對鈉電池的研發(fā)，且已有相關(guān)的技術(shù)產(chǎn)品落地，預(yù)計(jì)2024年鈉電池量產(chǎn)產(chǎn)品將帶來新一輪的品牌競爭。

鈉電池在壽命及比能量方面性能突出

資料來源：公開資料整理

兩輪車領(lǐng)域鈉電池布局企業(yè)

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3.國內(nèi)兩輪車企出海耕耘，東南亞和歐洲成為出海主戰(zhàn)場

海外市場上，2023年東南亞市場“油改電”驅(qū)動(dòng)下市場擴(kuò)容邏輯正持續(xù)兌現(xiàn)中，該地區(qū)兩輪車需求仍強(qiáng)勁。

2023年印尼政府制定了到2025年將20%的燃油二輪車轉(zhuǎn)換為電動(dòng)車、電動(dòng)二輪車；同時(shí)承諾在2050年之前全面停止銷售燃油車。2023年3月，印尼宣布將向25萬輛電動(dòng)摩托車的購買者發(fā)放每輛700萬印尼盾(約3200元人民幣)的補(bǔ)貼。此外，泰國、越南等政府也在持續(xù)致力于促進(jìn)電動(dòng)交通，推出建立完善充電基礎(chǔ)設(shè)施等措施。

在傳統(tǒng)的摩托車時(shí)代，日本品牌在東南亞摩托車市場入局較早，已占據(jù)絕對的市場份額，日系摩托車市占率預(yù)計(jì)為80%以上。中國品牌雅迪、愛瑪?shù)茸鳛樾袠I(yè)較新入局者，借助電動(dòng)化東風(fēng)，進(jìn)入加速擴(kuò)張期。對比東南亞市場熱銷產(chǎn)品，目前雅迪推出的鋰電電動(dòng)踏板車在最高速度、續(xù)航已經(jīng)接近同價(jià)位段的小排量燃油摩托車，并超過了本土品牌的電動(dòng)踏板車，但國產(chǎn)電動(dòng)兩輪車產(chǎn)品仍存在產(chǎn)品重量較重及高速騎行下產(chǎn)品續(xù)航縮短明顯的問題，雅迪、臺鈴、綠源等企業(yè)目前已經(jīng)加大鈉電池技術(shù)及相關(guān)產(chǎn)品量產(chǎn)研發(fā)，預(yù)計(jì)鈉電池或可憑借高能量密度和低重量優(yōu)勢，攻克市場產(chǎn)品痛點(diǎn)。

主要布局東南亞市場的品牌

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受環(huán)保理念、油價(jià)上漲、政府補(bǔ)貼推動(dòng)，相較于歐洲摩托車主要國家摩托車注冊量同比平穩(wěn)，歐洲地區(qū)消費(fèi)需求進(jìn)一步呈現(xiàn)出“電動(dòng)化”趨勢，電動(dòng)摩托需求同比增幅較大。歐美電動(dòng)摩托車市場方面，小牛布局較早，截至2023Q3公司已從電動(dòng)助力車和電動(dòng)摩托車擴(kuò)展到e-bike；九號、雅迪處于布局初期階段，如雅迪目前在西班牙、法國等地有門店開設(shè)，連續(xù)5年攜全品類兩輪車產(chǎn)品亮相米蘭展會(huì)。

主要布局歐洲市場的品牌

資料來源：公開資料整理（YM）